Sobald es um Investitionen rein Investmentfonds geht, fokussieren zigeunern die Anleger häufig auf die Performance des Reserve des weiteren seine Erfolgsbilanz. Dies ist sicherlich wichtig, doch sollte selbst die Gesamtkostenquote (TER) berücksichtigt werden.
Die TER ist ein Maß für alle Zu buche schlagen, die mit dem Fabrikationsstätte eines Fonds angeschlossen sind, des weiteren sie wirkt umherwandern frei auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Hinein diesem Blogbeitrag werden wir erörtern, wieso die Gesamtkostenquote wichtig ist zumal in der art von sie Ihre Anlageentscheidungen beeinflussen kann.
Die Total Expense Ratio - Welche person hat sie ausgedacht?
Die Gesamtkostenquote wurde Erstmalig 1968 von Jack Bogle, dem Begründer von Vanguard, eingeführt. Einst arbeitete er an seiner Dissertation an der Princeton University und suchte nach einer Möglichkeit, die relativen Zu buche schlagen verschiedener Investmentfonds nach vergleichen. Schließlich kam er auf die Anschauung, welche Kosten wie Prozentsatz des Fondsvermögens in einer Kennzahl auszudrücken. Zumal so wurde die Gesamtkostenquote geboren.
Seit dieser zeit ihrer Einführung hat zigeunern die Gesamtkostenquote zu einem wichtigen Instrument pro Anleger entwickelt. Sie ermöglicht es ihnen, die Zu buche schlagen verschiedener Fonds zu vergleichen außerdem eine fundierte Entscheidung dadurch nach antreffen, wo sie ihr Währungs anlegen zu tun sein. Außerdem können sie damit ihre bestehenden Anlagen überwachen des weiteren erblicken, wie viel sie in dem Laufe der Zeit an Gebühren berappen.
Real ist die Gesamtkostenquote nicht unumstritten. Manche argumentieren, dass sie nicht Leer Zu buche schlagen berücksichtigt, die mit dem Betrieb eines Sondervermögen verbunden sind, wie z.B. die Marketingkosten. Andere argumentieren, dass sie nicht die tatsächlichen Zu buche schlagen widerspiegelt, da sie auf historischen Unterlagen zumal nicht auf aktuellen Ausgaben basiert. Trotz ihrer Unzulänglichkeiten bleibt die Gesamtkostenquote jedoch ein wichtiges Instrument je Anleger ansonsten wird aller voraussicht nach wenn schon in kürze Von bestand sein.
Was ist die Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)?
Die Gesamtkostenquote (TER) stellt die jährlichen Betriebskosten eines Sondervermögen als Prozentsatz des durchschnittlichen Nettovermögens des Fonds dar. Sie umfasst Ausgaben in der art von Managementgebühren, Verwaltungskosten und andere Betriebskosten. Die TER enthält keine einmaligen Transaktionskosten entsprechend Provisionen, die beim Kauf oder Verkauf von Anteilen des Reserve gezahlt werden.
Weshalb ist die TER wichtig?
Die TER ist wichtig, angesichts der tatsache sie zigeunern offenherzig auf die Rendite auswirkt, die ein Anleger pro seine Anlage erwarten kann. Sobald alle anderen Faktoren gleich sind, führt eine niedrigere TER nach höheren Renditen je den Anleger. Nehmen wir zum Exempel an, dass alle beide Fonds über einen Zeitraum von 10 Jahren eine identische Performance aufweisen.
Fonds A hat jedoch eine TER von 1,5%, gleichwohl Reserve B eine TER von 2% hat. Das bedeutet, dass ein Anleger hinein Reserve A über diesen 10-Jahres-Zeitraum 1.000 $ mehr an Rendite erhalten hätte denn ein Anleger in Sondervermögen B
Entsprechend Sie wie Anleger die Total Expense Ratio verwenden
Sowie Sie eine Einsatz in einen Investmentfonds rein Erwägung ziehen, sollten Sie sowohl auf die historische Performance des Sondervermögen als auch auf die Gesamtkostenquote achten. Wenn Nicht mehr da anderen Faktoren gleich sind, sollten Sie sich immer pro den Fonds mit den niedrigeren Zu buche schlagen wählen.
Sie sollten jedoch bedenken, dass die Wertentwicklung rein der Vergangenheit keine Garantie für jedes zukünftige Ergebnisse ist ansonsten dass es neben den Zu buche schlagen noch andere Faktoren geben kann, die Sie bei Ihrer Anlageentscheidung berücksichtigen sollten.
Vorteile der Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)
Die TER ist eine wichtige Kennzahl, da sie es Anlegern ermöglicht, die relativen Zu buche schlagen verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Wenn alle anderen Faktoren gleich sind, ist ein Sondervermögen mit niedrigeren Zu buche schlagen attraktiver als ein Fonds mit höheren Kosten
Die TER ist selbst zweckdienlich bei der Berechnung der Performance eines Investmentfonds. Sowie ein Sondervermögen hohe jährliche Kosten hat, aber beständig schlechter abschneidet als seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe, dann leistet er keine gute Arbeit bei der Erzielung von Renditen für die Aktionäre.
Sowie andererseits ein kostengünstiger Reserve seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe übertrifft, dann bietet er einen guten Kosten pro die AktionäResponse
Nachteile der Total Expense Ratio (TER)
Die TER ist zwar trefflich, aber nicht ohne Einschränkungen. Ein Schwierigkeit ist, dass manche große Firma mit den Fondsgesellschaften niedrigere Verwaltungsgebühren aushandeln können als Kleinanleger. Das bedeutet, dass alle beide Fonds zwar identische Yale-Quoten aufweisen, der eine aber realiter billiger sein kann wie der andere
Abgasuntersuchungßerdem sind bestimmte Kosten in bezug auf 12b-1-Gebühren (Verkaufsgebühren) ebenso Steuern auf Kapitalgewinne nicht hinein den Berechnungen enthalten. Welche Zu buche schlagen können umherwandern im Laufe der Zeit summieren des weiteren Ihre Anlagerendite schmälern. Des weiteren schließlich sagt die TER nil darüber aus, wie fruchtbar ein Investmentfondsmanager wirklich arbeitet. Ein Reserve mit hohen Zu buche schlagen kann sehr gute Renditen erwirtschaften, während ein Reserve mit niedrigen Kosten Geld für jedes die AktionäBezeichnung für eine antwort im email-verkehr verliert
Die Gesamtkostenquote sollte nicht Ihr einziges Kriterium bei der Güteklasse eines Investmentfonds sein. Sie ist nichts als ein Faktor, den Sie bei der Entscheidung, welcher Fonds der richtige je Sie ist, denken sollten
Schlussfolgerung zur Total Expense Ratio
Die Gesamtkostenquote (TER) ist eine wichtige Kennzahl, Fondskosten die Aus Anleger bei ihren Anlageentscheidungen beachten sollten. Die TER steht für jedes Aus Kosten, die mit dem Manufaktur eines Reserve angeschlossen sind, ebenso sie wirkt zigeunern offenherzig auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Achten Sie bei der Berechnung von Investmentfonds sowohl auf die historische Performance als wenn schon auf die Gesamtkostenquote, um fundierte Anlageentscheidungen zusammenfinden zu können.